期货交易夜读 | 经典的道氏理论在判断期货趋势和震荡时该怎样运用？
交易路，不孤独。欢迎来到夜读栏目，本期内容来自文章。欢迎大家下载金十期货app（），订阅交易夜读专栏！
【期货交易夜读音频版】
基于道氏理论的商品期货交易策略
道氏理论是技术分析的基础，它是由美国记者查尔斯·道于19世纪末提出的，主要用于分析股市的走势。道氏理论认为，市场的价格变化反映了所有已知和未知的信息，市场有三种趋势：主要趋势、次要趋势和短暂趋势，这些趋势可以用平均价格指数来判断。道氏理论还提出了相互验证、交易量验证和反转信号等原则，用于判断趋势的强度和转折点。虽然道氏理论是针对股市提出的，但是它在商品期货市场也有很好的适用性。本文将为你讲述基于道氏理论的商品期货交易策略，包括如何识别趋势和震荡，如何选择进场和出场点，如何看待蕴含其中的哲学思想等。
如何识别趋势和震荡
在商品期货市场中，我们可以用不同周期的k线图来判断不同级别的趋势。一般来说，日线图可以反映主要趋势，4小时图可以反映次要趋势，1小时图或15分钟图可以反映短暂趋势。我们可以用道氏理论中的波峰和波谷来判断趋势的方向和强度。如果一段时间内，相邻的波峰和波谷都呈现上升的状态，那么就说明市场处于上涨趋势中；如果相邻的波峰和波谷都呈现下降的状态，那么就说明市场处于下跌趋势中；如果相邻的波峰和波谷没有明显的上升或下降的规律，而是在一个区间内波动，那么就说明市场处于震荡走势中。
如何选择进场和出场点
在商品期货交易中，我们需要根据不同的走势类型来选择不同的交易策略。如果市场处于上涨或下跌趋势中，我们可以采用顺势交易策略；如果市场处于震荡走势中，我们可以采用区间交易策略。我们可以用道氏理论中的节点、支撑和阻力、反转信号等概念来辅助我们判断进场和出场点。在上涨趋势中，我们可以在每一个波谷附近买入，然后在每一个波峰附近卖出，或者持有到趋势结束的信号出现。
当然，在实际交易中，我们还需要考虑交易成本、止损和止盈等因素，以及市场的变化和不确定性。我们不能盲目地追求每一个波峰和波谷，而是要选择安全和稳健的节点作为进场和出场点。我们也不能忽视市场可能发生的反转信号，例如突破支撑或阻力、形成头肩顶或底、交易量异常等等。我们要及时地调整我们的交易策略，以适应市场的变化。
如何看待蕴含其中的哲学思想
道氏理论不仅是一种技术分析方法，也是一种哲学思想。它反映了市场的本质和规律，也反映了人性的弱点和优势。它告诉我们，市场是由无数投资者的综合行为构成的，它包含了所有已知和未知的信息，它是客观存在的事实。它告诉我们，市场有三种趋势，它们是由供求关系决定的，它们是动态变化的过程。它告诉我们，市场有三个阶段，它们是由投资者的心理状态决定的，它们是人性的体现。
道氏理论教导我们如何正确地看待市场和自己。它教导我们要尊重市场的客观规律，要顺应市场的主要趋势，要相信市场的智慧。它教导我们要认清自己的目标和风险偏好，要根据自己的判断和原则行事，要控制自己的情绪和欲望。它教导我们要保持谦虚和学习的态度，要不断地观察和分析市场的变化，要及时地调整自己的交易策略。
总结
本文以道氏理论为基础，介绍了商品期货交易策略的基本原理和方法。道氏理论是技术分析的基础，它认为市场有三种趋势：主要趋势、次要趋势和短暂趋势，这些趋势可以用平均价格指数来判断。道氏理论还提出了相互验证、交易量验证和反转信号等原则，用于判断趋势的强度和转折点。在商品期货交易中，我们可以根据不同的走势类型来选择不同的交易策略。如果市场处于上涨或下跌趋势中，我们可以采用顺势交易策略；如果市场处于震荡走势中，我们可以采用区间交易策略。
我们可以用道氏理论中的节点、支撑和阻力、反转信号等概念来辅助我们判断进场和出场点。道氏理论不仅是一种技术分析方法，也是一种哲学思想。它反映了市场的本质和规律，也反映了人性的弱点和优势。它教导我们如何正确地看待市场和自己，如何顺应市场的主要趋势，如何根据自己的判断和原则行事，如何控制自己的情绪和欲望，如何保持谦虚和学习的态度。希望本文能够对你的商品期货交易有所帮助，也欢迎你分享你的交易心得和体会。